مخاطر ائتمان الافراد (التجزئة) التحديات والافاق

إن الازمات المالية المتلاحقة والتحديات الاقتصادية التي شهدها العالم خلال العقد الماضي وما زال , ومن اشهرها ازمة التمويل العقاري في الولابيات المتحدة , جعلت من جمع وتحليل بيانات ائتمان الاقراد ضرورة ملحة واظهرت ان تحليل سلوك المقترضين في الماضي لوحده ليس كافيا لادارة مخاطر هذا النوع من الائتمان. وانما يجب الاخذ بعين الاعتبار بعض المعطيات والعوامل المحيطة المؤثرة مثل الدورة الاقتصادية , القوانين الضريبية , مستوى الغلاء , والبطالة وغيرها.

​ان توفو البببانات المتعلقة باداء محفظة الائتمان وتحليلها من اجل معرفة مدى جودة المحفظة او مدى قدرتها على تحقيق معدلات العائد المطلوبة بحد ذاته ليس كافيا.

الجزء الاهم في التحليل و هو معرفة مسببات الاداء كما يظهر Root-Cause

​

في بداية الازمة الاقتصادية التايلاندية عام 1997 كانت محفظة ائتمان الافراد في البنوك قد نمت بشكل متسارع وخاصة الائتمان الممنوح لذوي الدخل المنخفض حيث تم طرح منتجات عديدة بهذا القطاع ونم يكن قد تم عمل فحوصات اجهاد stress testing كافية لها ضمن سيناريوهات أوضاع اقتصادية صعبة.

وقبل تفاقم المشكلة لاحظ العديد من مسؤولي الائتمان في البتوك التايلاندية ظهور نمو غير طبيعي في اداء محافظ التجزئة. اختلفت الاراء وقتها حول سبب هذا التسارع ١لمغاجىء. البعض عزا ذلك الى رأس الستة الصينية واكد البعض ان السبب كان التساهل في المتح. في حين رجح البعض ان يكون السبب هو الاستثمارات الواردة الى البلد والتي بلغت وقتها 142 ملببار دولار سعببا الى العوائد المرتفعة.

​

اذا نعود وتؤكد على انه عتد تحليل سلوك المحافظ الائتمانية وادائها فانه لا بد من معرفة الاسباب الجوهرية الحقيقية وراء هذا السلوك او الاداء. هناك عوامل عديدة تؤثر في اداء المحافظ الائتمانية للافراد وتحدد نمط سلوكها من اهمها: جودة عملية متح الائتمان, المنافسة , عمر المحفظة , العوامل الاقتصادية.

اولا : جودة عملية مئح الائتمان :

اهم عامل في نجاح اداء اية محفظة ائتمانية هي نقطة البداية , وهي عملية منح الائتمان.

هذه العملية ببجب ان تكون مبنية على عدة عناصر من اهمها :

• عمل مسح للسوق والاوضاع السائدة قبل تحديد المنتجات الائتمانية واطلاقها
• وجود سبباسة ائتمانية حصيفة معتمدة من مجلس ادارة المؤسسة المالية.
• وجود فصل في المهام بين عملية الاستقطاب والمنح
• وجود انظمة لقياس مخاطر العملاء credit scoring
• الاستخدام الامثل لنتائج الاستعلامات واهمها استعلام credit bureau

هذه العناصر ببجب ان يتم تقييمها بشكل مستمر من اجل استمرارية كفاءة عملية منح الائتمان. فعلى سبيل المتبال السبباسة الائتمانية ببجب ان تراجع سنويا وكلما دعت الحاجة

لمواعاة العوامل المحيطة التي تؤثر في عملية منح الائتمان. كذلك نظام تقييم المخاطر credit scoring يجب ان يتم عملية نحقق من صحة عمله validation من اجل التاكد من كفاءة النظام في قياس مخاطو العملاء.وعملية اطلاق المنتجات قد تحتاج الى تعديل في ضوء صدور تعليمات او قوانين يجب ان تؤخذ في الحسبان عند اطلاق المنتجات.

ثانيا : المنافسة Competition

في اوقات الازدهار الاقتصادي لا تبذل المؤسسات جهدا كبيرا في استقطاب العملاء كما هو الحال في حالات الركود , فغي الحالة الاخيرة لا يتوافر الطلب على الائتمان واذا تزامن ذلك بوجود عدد كبير من مؤسسات الاقراض فان النتيجة حتما ستكون منافسة شديدة بين البتوك لاستقطاب العملاء المؤهلين ائتمانيا. وهنا تظهر مشكلة الاختيار السلبي negative selection وهي ظاهرة قبول العملاء المرفوضين من المؤسسات الاخرى او الذي لا تنطبق عليهم معايير متح الائتمان حسب السياسات المعتمدة في البتك. لذلك في مثل هذه الاوضاع يتوجب على مدراء الاقراض التنبه للامور التالية :

​

• السبب الحقيقي لطلب الائتمان هل هو مبور في ضوء عدم وجود فرص استثماري
• الاستعلامات المصرفية عن العملاء للتتاكد من عدم وجود مستحقات
• التتاكد من عدم وجود طلبات ائتمانية مرفوضة للعميل من مؤسسات اخرى
• عدم ممارسة او الحد من الاستثناءات
• التتاكد من عدم وجود تراجع على القطاع الذي يعمل به المقترض وعدم تتاثره بالتراجع ان وجد.

​هنا تجدر الاشارة الى ان تسعير الائتمان يمكن ان يكون مؤشرا على قدرة المقترض الائتمانية. فمثلا قبول المقترض باسعار فوائد مرتفعة مقارنة بما هو سائد في السوق قد يكون مؤشرا على قبول المقترض لهذه الاسعار بسبب الاعتذار عن تلبية طلباته لدى البنوك الاخرى. ان وجود اليات سليمة وكفؤة لتفدعير القروض والتميز في تقديم الخدمة من افضل الطرق لاستقطاب العملاء عند اشتداد المنافسة بدلا من اللجوء الى التساهل في شروط ومحددات المتح.

ثالثا: عمر المحفظة Portfolio Average Maturity

عادة ما يقاس متوسط عمر المحفظة الائتمانية ب Portfolio Weighted Average Maturity (WAM) من خلال قياس متوسط الوقت المتبقي لاستتحقاقات القروض في المحفظة,ان متوسط عمر المحفظة الائتمانية هو من المتطلبات الاساسية لادارة الموجودات والمطلوبات (ALM) . كما نعلم فان طبيعة القطاع المصرفي المحلي يقوم على اساس استتخدام

كلما طال عمر المحفظة كلما زادت المخاطو المترتبة على اي تغييرات تؤثر على المحفظة مثل سعر الفائدة , العوامل الاقتصادية , احتمالية التعثر.

رابعا :العوامل الاقتصادية Macroeconomic Factors

تلعب البيئة الاقتصادية السائدة والمتوقعة دورا هاما في اداء المقترضين. لذلك يتعين على مدراء الائتمان والمخاطر عمل دراسات دورية للعوامل الاقتصادية التي تؤثر في قدرة العملاء على السداد ومن هذه العوامل :

​

اسعار الفوائد (ارتفاعها يؤوي سلبا على اداء المقترض )

معدل التضخم (زيادة التضخم تؤثر على القدرة الشرائية للعملاء وبالتالي التاثير سلبا على قدرتهم على السداد )

معدل البطالة (ارتفاع معدل البطالة يعتي زيادة اعداد الفاقدين لوظائفهم وبالتالي عدم توفو مصادر للسداد )

معدلات الضرائب على الدخل (زيادة معدل الضرائب يؤدي الى مزيد من الاقتطاع من دخل العملاء وبالتالي تاثر القدرة على السداد سلبا )

معدلات تعثر الشوكات (ارتفاع التعثر في قطاعات الاعمال حتما سيؤدي الى فقدان الموظفين لوظائفهم وبالتالي انقطاع مصدر الدخل )

معدلات اسعار العقارات (الانخفاض الحاد في اسعار العقارات يؤدي الى انخفاض قيمة الضمانات وبالتالي تغير سلوك المقترض فى السداد( Moral Hazard)

​

طريقة ادارة المحفظة Portfolio Management

​

عادة ما تقوم ادارة المخاطو بعمل تحليل لمحفظة الائتمان ورفعه الى الادارة العليا ولجنة المخاطر مجلس الادارة ولكن الاهمية لا تكمن في اعداد هذه التقارير وانما في القرارات التي تتخذها الادارة و مجلس الادارة بناء على هذه التقارير.

وفي هذا السياق يجدر الاشارة الى ان استقلالية ادارة المخاطو و منحها الدعم الكافي Empowerment and Independence هما سر نجاح الادارة .فهما اللذان يشعران مدير المخاطر بالثقة ويحفزانه على ابداء الراي بشغافية. كما يساعدان على الاستثمار في الموارد البشوية والانظمة اللازمة لتجاح ادارته في القيام بمهامها على اتم وجه

ان توقيت اعداد التقارير Timely basis هو احد اهم عوامل تحقق الفائدة المرجوة من التقارير.

على سبيل المثال اذا كان يتم عمل تحليل للمحفظة الائتمانية بشكل نصف سنوي فانه لا يتوجب الانتظار ستة اشهر لاعداد التقرير اذا شهد القطاع تطورات مفاجئة مثل تدهور سوق العقارات او ارتفاع في اسعار الفوائد او صدور قواتين جديدة تؤثر في اداء المحفظة. في هذه الحالات, مثلا, يجب المبادرة فورا الى تحليل المحفظة ودراسة ائرالمتغيرات الجديدة وعمل سيناريوهات الاجهاد المناسبة كلما طال عمر المحفظة كلما زادت المخاطو المترتبة على اي تغييرات تؤثر على المحفظة مثل سعر الفائدة , العوامل الاقتصادية , احتمالية التعثر.

​​​​

نظام تقييم مخاطر ائتمان الافراد Consume Credit Scoring

​

ان نظام تقييم مخاطو ائتمان الاقراد هو احد أهم التطورات التي شهدتها البنوك في خمسينيات القرن الماضي و هو نظام يقوم على تحليل بعض المعطيات المتعلقة بالمقترض وبتاءا على هذا التحليل يتم منح المقترض درجه (ح0^يمثل مدى قدرة العميل (احتمالية )على الالتزام بالسداد. من اهم قوائد هذا النظام :

​

– كفاءة عملية متح الائتمان Efficiency وسوعة اتخان القرار حيث تحتاج قرارات متح الائتمان لللافواد للسوعة واختصار الوقت نظرا لعددها الكبير. لذلك تلجاً البتوك الى اعتماد نتيجة النظام في الموافقة الالية على القرض في حال حصل على الدرجة المؤهلة.

– الحيادية والابتعاد عن الاراء الشخصية Reduced subjectivity حيث يقوم النظام بتحليل المعطيات بناءا على معادلات واوزان معدة مسبقا.

– تحليل عوامل اكثر من الدراسة الائتمانية العادية التي يقوم بها ضابط الاقراض.حيث يمكن ادراج اكبر عدد من المعطيات عن العملاء لتحليلها.

– التوفير في المصاريف الادارية حيث تكون عملية الائتمان مؤتمته ويكون التدخل البشري في ادنى درجاته٠

– التسعير المناسب

​

وعادة يستخدم نظام تقييم المخاطو للافراد لغايتين اساسيتين :

1. استقطاب العملاء

وهذه تمثل الاستخدام الاكثر شيوعا في الماضي وتقوم على اساس تحليل معطيات طلب العميل مثل الدخل , نسية عبيء الدين , العمر طبيعة العمل….. الخ.

​2. تحليل سلوك العميل الائتماني Behavior Analysis

ويقوم هذا الاسلوب على تحليل مدى التزام العميل بدفع الاقساط في مواعيدها (عدد موات التاخير , عدد اببام التاخير…. الخ ) وهذا النوع من التحليل مهم جدا في تحديد استراتيجية التعامل مع العميل واحتساب المخصصات حيث تقوم بعض البتوك بتحويل الحساب الى وحدة المتتابعة الحثيثة اذا كانت نتيجة التقييم تشير الى استمرار التاخر بالسداد وازدياد فرص التعثر.

​لا شك ان عدم توفو البيانات المالية المدققة كما هو الحال في الشركات وعدم توفو مصادر المعلومات والتحليلات التي تتوفو عن اداء الشركات يشكل تحديا لعملية اتخان القرارات المتعلقة بمتح ائتمان الافراد. وهتا تظهر اهمببة توفو البببانات عن العملاء وادائهم وتوفو الانظمة والنماذج اللازمة لتحليل هذه البيانات والتعرف عن كثب على سلوك العملاء لاتخان القرارات المناسبة في الوقت المناسب.

​

مخاطر ائتمان الافراد (التجزئة) … التحديات والافاق

عادل اسعد